日前，人行黑龍江省雙鴨山中心支行采取分層抽樣的方法，對轄區(qū)10戶企業(yè)、10戶個體工商戶和10戶農戶民間融資情況進行了專題調查。調查顯示：在通脹預期增強和央行采取多種措施有效管理流動性的背景下，企業(yè)和個人民間融資呈現(xiàn)出“范圍廣、額度大、利息高”的新趨勢，應予高度關注。

　　企業(yè)與個人民間融資的新趨勢表現(xiàn)為：一是民間融資覆蓋面廣。一方面參與民間融資的比例擴大，企業(yè)和個人參與民間借貸比例較為驚人；另一方面民間融資主體多元化。企業(yè)、個體商戶、城鄉(xiāng)居民、公務員等層面均有參與民間借貸，甚至出現(xiàn)了以此謀生的“食利”群體和掮客。掮客的出現(xiàn)，推動民間融資突破了傳統(tǒng)的地緣和親緣的局限，使得民間融資覆蓋面趨向廣泛。二是民間融資金額增大。調查樣本中，企業(yè)最高單筆民間融資額400萬元，4戶企業(yè)5月末民間借貸平均余額375萬元；個體工商戶最高單筆借貸額度8萬元，5月末民間借貸平均余額3.2萬元；農村居民最高單筆借貸額度4萬元，5月末民間借貸平均余額1.6萬元，企業(yè)、個人民間融資額度較前些年明顯增大。三是民間融資利率走高。調查樣本中企業(yè)和個人民間借貸年利率集中在18%-20%，平均利率17.5%，是銀行同期貸款貸款利率的2.3倍，是央行基準利率的2.9倍。一年內的短期借貸月利率3分左右（即1萬元每月付息300元）。與2006年民間借貸抽樣調查相比較，民間借貸利率提高了80%，年均增長16%。

　　民間融資新趨勢的主要原因：從資金供給方面來看，今年，國家把穩(wěn)定物價水平放在更加突出的位置，央行采取多種措施回收流動性，金融機構信貸投放受到較大制約，企業(yè)和個人獲得貸款的難度相對加大，將目光轉向了快捷方便的民間借貸。從資金需求方面來看，一方面，物價水平持續(xù)上升，生產資料、人工成本上漲幅度大，企業(yè)流動資金相對不足，資金剛性需求大；另一方面，農業(yè)貸款約期不合理，部分農業(yè)貸款約期不能覆蓋生產周期，致使部分農戶通過民間借貸來償還到期貸款。另外，民間融資多半建立在信息對稱的情況下，可以有效彌補借款人資信和抵押上的缺陷。從資金收益方面來看，一是物價水平高漲，實際利率水平必然下降，部分資金盈余者渴望得到較高的資金收益，而民間借貸高收益恰恰可滿足其風險偏好。二是資金借入方因減少了抵押、評估、保險等費用，相對利率可以接受。三是民間借貸快捷便利的優(yōu)勢，往往可以滿足借款人應急之需，也可帶來較大收益機會。

　　民間融資中存在或潛在的主要問題：一是民間融資基于信任下的債權難保護；二是民間融資數(shù)據(jù)難采集帶來的監(jiān)管難；三是民間融資利率高帶來較多社會問題。

　　對此，筆者建議，一是國家盡快出臺民間融資管理條例，明確民間融資的主管部門，明確借貸雙方的權利和義務，實行民間融資中介核準制、自然人民間融資報備制、民間融資數(shù)據(jù)采集制，切實掌握民間融資的規(guī)模、利率水平和發(fā)展趨勢。二是印發(fā)民間借貸合同文本，改變目前的混亂狀況，減少不必要的借貸糾紛。三是實行民間融資中介準入制。四是將民間融資納入征信系統(tǒng)。五是鼓勵金融機構開展委貸業(yè)務。六是鼓勵民間資本參股金融機構。首先，鼓勵民間資金參股村鎮(zhèn)銀行、貸款公司和典當商行；其次，大力宣傳引導民間資金以法人股、自然股的方式參股農村信用社、農村商業(yè)銀行和股份制銀行；再次，嘗試發(fā)展社區(qū)（農村）資金互助合作機構；最后，采取減免稅、收益分紅等措施，引導民間資本進入收費公路、城市建設等領域，積極完善資本市場、貨幣市場、保險市場、貴金屬市場，進一步拓寬民間資金投資渠道。