■ 理財(cái)師簡介

滑蕊，北京銀行理財(cái)師、大堂經(jīng)理。

現(xiàn)就職于北京銀行北京管理部燕京管轄行長安街支行。

■ 個(gè)案資料

我姓王，是北京普通工薪階層，年收入約16.16萬元，老公年收入約14萬元。

每年固定支出包括：孩子大病及意外保險(xiǎn)5930元，我的大病保險(xiǎn)4620元，老公大病保險(xiǎn)4740元。

每月固定支出包括：孩子幼兒園費(fèi)用1800元，日常消費(fèi)1200元，衣服物品、父母贍養(yǎng)、人情往來1200元。

投資方面：現(xiàn)有保本貨幣基金4萬元，理財(cái)黃金13000元，債券基金3萬元，股票基金1萬元。

有套兩居室，市值300萬元左右，無房貸。

■ 財(cái)務(wù)狀況分析

王女士一家三口，家庭財(cái)務(wù)狀況總體較好，目前收入穩(wěn)定良好，沒有房貸等方面的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)，有一定的醫(yī)療、意外方面的保障和基金、黃金、股票等投資資產(chǎn)。

收入狀況：王女士16.16萬元/年，老公14萬元/年，總計(jì)家庭收入30.16萬元/年。

支出狀況：大病保險(xiǎn)（5930+4620+4740）元/年=15290元/年；幼兒園費(fèi)用1800×12=21600元/年；日常消費(fèi)1200×12=14400元/年；其他1200×12=14400元/年，總計(jì)6.57萬元/年。

資產(chǎn)：保本基金40000元、理財(cái)黃金13000元、債券基金30000元、股票基金10000元；一套兩居室市值300萬元。

負(fù)債：無。

理財(cái)目標(biāo)

目前只買了大病保險(xiǎn)，是否還需要補(bǔ)充其他？

夫妻配置壽險(xiǎn)以防“經(jīng)濟(jì)斷點(diǎn)”

孩子在上幼兒園，未來教育將需要可觀的教育費(fèi)用支出，王女士已有給孩子準(zhǔn)備教育金的想法，可以每年投入一些教育金保險(xiǎn)。

目前家庭基本無其他負(fù)債，可補(bǔ)充一些商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)，這樣王女士夫婦退休后能夠持續(xù)得到較大現(xiàn)金流，保持良好的生活質(zhì)量。

由于房產(chǎn)價(jià)值較高，可以考慮配置一些附加火災(zāi)意外保障的家財(cái)險(xiǎn)。

王女士夫婦二人均為家中經(jīng)濟(jì)來源的頂梁柱，肩負(fù)著孩子未來的教育等問題，因此二人每人可增加配置一份保障型定期壽險(xiǎn)，保證在孩子完成研究生階段學(xué)習(xí)前（即近20年期間），通過每年固定投入一小部分資金，規(guī)避未來不確定性意外導(dǎo)致的家庭主要經(jīng)濟(jì)來源斷點(diǎn)，避免因意外對家庭生活質(zhì)量及孩子教育等問題帶來重大的影響。

以上險(xiǎn)種年繳費(fèi)額（除教育金保險(xiǎn)）預(yù)計(jì)約為11萬元/年，占家庭年凈收入47.5%。

理財(cái)目標(biāo)

準(zhǔn)備孩子的教育金，大約100萬元。

繳教育金險(xiǎn)

備足百萬元教育費(fèi)

王女士可選擇購買期限較長，專門針對教育金費(fèi)用的教育金保險(xiǎn)，這類產(chǎn)品強(qiáng)制性高，對應(yīng)專項(xiàng)的目標(biāo)可以采取10年或者15年的繳費(fèi)期間，不占用目前過多的現(xiàn)金流。

而且，目前王女士家庭收入支出的情況，每年都會(huì)有一定的資金積累，可以采取在孩子上幼兒園時(shí)選擇每年繳費(fèi)7萬元左右，在孩子上學(xué)時(shí)選擇每年返還教育金分紅的教育金保險(xiǎn)產(chǎn)品，這樣15年下來，基本可以滿足教育金100萬元的需求。

王女士已經(jīng)為孩子準(zhǔn)備了少兒重大疾病和意外傷害保險(xiǎn)，可以在孩子大學(xué)之前提供一定的保障，這類產(chǎn)品中結(jié)合的保費(fèi)豁免原則，在給家長一定的保護(hù)的同時(shí)還保證了孩子如期完成學(xué)業(yè)。

上述教育金保險(xiǎn)費(fèi)用約7萬元/年，占王女士家庭年凈收入的29.7%，收入足以覆蓋。

理財(cái)目標(biāo)

聽說現(xiàn)在樓市新政，想換套學(xué)區(qū)房。但最近股市比較好，是不是應(yīng)該投資股票？

出售房產(chǎn)拿出100萬做穩(wěn)健投資

由于大部分學(xué)區(qū)房要求須住滿三年方可進(jìn)入該校區(qū)，雖然當(dāng)下股票市場呈現(xiàn)出牛市態(tài)勢且持續(xù)看漲，但考慮到孩子教育問題的迫切性，建議王女士仍應(yīng)優(yōu)先考慮置換學(xué)區(qū)房。

首先，建議王女士將現(xiàn)有住房出售，將出售所得資金中的180萬元作為購買學(xué)區(qū)房的首付款，因王女士夫婦現(xiàn)并無負(fù)債壓力，可利用負(fù)債的時(shí)間效率，申請20-30年期首套房按揭貸款支付剩余房款。

由于現(xiàn)在黃金市場走勢看跌，而股票市場呈牛市狀態(tài)，且資金兌換靈活度及杠桿率高，因此，建議王女士將手中持有的1.3萬元理財(cái)黃金及1萬元股票基金一并出售，外加支付購買學(xué)區(qū)房首付款后的原房產(chǎn)售房款剩余部分資金投資于增值類的股票市場。

但應(yīng)注意的是，王女士當(dāng)前的主要目標(biāo)還是購置學(xué)區(qū)房，因此風(fēng)險(xiǎn)承受能力相對偏低，應(yīng)做好止盈止損的預(yù)期，投入股票市場的資金也不宜超過家庭總資產(chǎn)的10%，即應(yīng)低于30萬元。

另外，因購買學(xué)區(qū)房申請首套房按揭貸款，每年需償還貸款本金及利息，將給家庭帶來負(fù)債和較大的支出。建議根據(jù)“72法則”，從出售房款的剩余資金中拿出100萬投入資產(chǎn)管理計(jì)劃等平均預(yù)期收益達(dá)到6%-7%的穩(wěn)健型產(chǎn)品，10-12年間100萬即可翻番，緩解部分還款壓力。

因當(dāng)下債券市場相對穩(wěn)定，王女士可將手中的3萬元債券基金當(dāng)作保值產(chǎn)品繼續(xù)持有，另4萬元保本基金較其他產(chǎn)品具有流動(dòng)性強(qiáng)的特點(diǎn)，可與手中剩余流動(dòng)資金一并規(guī)劃為6個(gè)月的家庭準(zhǔn)備金。