中信、廣發(fā)等4家券商IPO“存貨”均超30單

　　年內(nèi)平安證券首發(fā)承銷收入居首

　　今年以來(lái)，券商獲得首發(fā)項(xiàng)目承銷保薦費(fèi)用達(dá)到68.9億元，同比增長(zhǎng)22%

　　目前，未過(guò)會(huì)企業(yè)中正常待審企業(yè)563家，與這些企業(yè)同樣焦急的是承銷保薦商。據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》記者不完全統(tǒng)計(jì)，在正常審核狀態(tài)的排隊(duì)企業(yè)中，中信證券承銷保薦的項(xiàng)目有40單，手上的“存貨”最多；其次是廣發(fā)證券，持有37單。

　　IPO再次暫緩

　　4家券商“存貨”均超30單

　　7月初，A股市場(chǎng)IPO共5家企業(yè)實(shí)現(xiàn)A股上市，募集金額11.73億元。7月4日晚上，國(guó)務(wù)院會(huì)議決定暫緩IPO并交由證監(jiān)會(huì)執(zhí)行，自此A股IPO又進(jìn)入暫停。

　　證監(jiān)會(huì)最近一次公布的《發(fā)行監(jiān)管部首次公開(kāi)發(fā)行股票審核工作流程及申請(qǐng)企業(yè)情況》顯示， 截至2015年7月2日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)受理首發(fā)企業(yè)607家，其中，已過(guò)會(huì)38家，未過(guò)會(huì)569家。未過(guò)會(huì)企業(yè)中正常待審企業(yè)563家，中止審查企業(yè)6家。

　　據(jù)《證券日?qǐng)?bào)》記者不完全統(tǒng)計(jì)，在正常審核狀態(tài)的排隊(duì)企業(yè)中，中信證券目前持有40單(不包括聯(lián)席保薦，下同)、廣發(fā)證券持有37單、中信建投持有34單、國(guó)信證券持有32單。另外，招商證券、海通證券持有的項(xiàng)目也較多，分別為28單、24單。

　　投中集團(tuán)的研究數(shù)據(jù)顯示，2015年7月份，因受A股IPO暫停影響，中企上市銳減。全月共20家中企完成IPO，環(huán)比下跌62.96%；合計(jì)融資126.82億元，環(huán)比下跌89.03%。其中A股共5家企業(yè)實(shí)現(xiàn)IPO；港股IPO14家，募集金額111.85億元。美股市場(chǎng)鉅派投資上市，募集金額3.24億元。

　　7月份IPO發(fā)行規(guī)模集中在10億元以下。國(guó)聯(lián)證券7月6日上市，IPO規(guī)模27.97億元，為7月IPO最大一單。國(guó)聯(lián)證券募資主要用于融資融券業(yè)務(wù)及其他經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)。

　　自2013年底A股IPO開(kāi)閘以來(lái)，IPO發(fā)行保持穩(wěn)定增加的節(jié)奏。截至2015年6月30日，共有242家A股IPO，募集資金1762.98億元。2015年以來(lái)，A股IPO新股供應(yīng)逐漸增加，新股上市的良好表現(xiàn)使得打新也格外火熱，IPO募集凍結(jié)資金再創(chuàng)新高。6月上旬25只新股凍結(jié)資金超5萬(wàn)億元，其中國(guó)泰君安新股發(fā)行凍結(jié)1.3萬(wàn)億元，更是創(chuàng)自2013年底A股開(kāi)閘以來(lái)之最。一級(jí)市場(chǎng)的IPO凍結(jié)資金、IPO上市、剩余資金解凍等一系列環(huán)節(jié)越來(lái)越影響二級(jí)市場(chǎng)的資金供給，對(duì)股市造成越來(lái)越大的壓力。

　　首發(fā)承銷收入同比增22%

　　平安證券4.98億元居首

　　今年以來(lái)，券商獲得首發(fā)項(xiàng)目承銷保薦費(fèi)用達(dá)到68.9億元，同比增長(zhǎng)22%，隨著IPO暫停，投行業(yè)務(wù)收入下滑也成為大概率亊件。

　　在券商中期業(yè)績(jī)中，投行業(yè)務(wù)是一大亮點(diǎn)。以首個(gè)公布中報(bào)的光大證券為例，光大證券上半年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入95.2億元，同比增長(zhǎng)395%。平安證券研究數(shù)據(jù)顯示，對(duì)光大證券營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)貢獻(xiàn)最大的3項(xiàng)業(yè)務(wù)分別是經(jīng)紀(jì)、投資(自營(yíng)+直投)、投行業(yè)務(wù)，對(duì)營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)貢獻(xiàn)占比分別為46%、24%、10%。具體來(lái)看，今年上半年，光大證券投行業(yè)務(wù)累計(jì)實(shí)現(xiàn)收入9億元，較上年同期增長(zhǎng)逾6倍。

　　光大證券上半年累計(jì)完成8個(gè)股票承銷項(xiàng)目、17個(gè)債券承銷項(xiàng)目和23個(gè)新三板掛牌項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)主承銷規(guī)模517億元，股票和債券融資規(guī)模分別居行業(yè)第13位和第6位，同比大幅提升36位和20位。平安證券分析師同時(shí)表示，下半年IPO暫停，投行業(yè)務(wù)收入下滑是大概率亊件。

　　總體來(lái)看，數(shù)據(jù)顯示，今年以來(lái)，47家券商共計(jì)承銷首發(fā)項(xiàng)目183單，同比增長(zhǎng)169%；實(shí)際募資1341億元，同比增長(zhǎng)367.6%；獲得承銷與保薦費(fèi)用68.9億元，同比增長(zhǎng)22%。

　　國(guó)信證券承銷的首發(fā)項(xiàng)目數(shù)量居首，達(dá)到18單；平安證券、廣發(fā)證券并列第二，均為12單；華林證券有10單排名第三。

　　如果從實(shí)際募資方面的排名來(lái)看，瑞銀證券、光大證券、平安證券、中信證券、華泰聯(lián)合證券5家券商排名前五，實(shí)際募資額超過(guò)100億元。瑞銀證券雖然承銷的項(xiàng)目?jī)H有4單，但是募資額居首，4單項(xiàng)目中有中國(guó)核電以及東興證券這兩個(gè)“大塊頭”。光大證券今年以來(lái)承銷6單首發(fā)項(xiàng)目，其中就有東方證券的巨大體量使得光大證券的募資額排名直線上升。募資額排名第三的平安證券，是國(guó)泰君安的聯(lián)席保薦商之一。

　　從收入方面來(lái)看，今年以來(lái)進(jìn)行首發(fā)項(xiàng)目承銷，獲得承銷與保薦費(fèi)用排名前三的券商分別是平安證券、國(guó)信證券、中信證券。獲得承銷保薦費(fèi)用分別為4.98億元、4.63億元、4.13億元。