目前，我國商業(yè)銀行中長期貸款占比長期超過50%，處于相對高位�？傮w來看，通過貸款期限管理盤活信貸存量的余地較大，適度控制長期貸款增量規(guī)模，提高中短期貸款占比，可以作為盤活信貸存量的重要手段之一。

　　近日國務(wù)院提出，金融業(yè)要圍繞支持實體經(jīng)濟，優(yōu)化金融資源配置，用好增量，盤活存量。下面就銀行業(yè)如何“用好增量、盤活存量”的具體措施提出以下七點建議：

　　一、主動對接政策導向，積極調(diào)整信貸投向

　　信貸資產(chǎn)是商業(yè)銀行最主要的資產(chǎn)，也是社會融資規(guī)模中增量部分的重要來源。因而必須促進銀行資源的合理配置，用好信貸資產(chǎn)增量資源，推動銀行信貸資源向運行效率較高的產(chǎn)業(yè)和部門傾斜。

　　一是要按照有保有壓、有扶有控的原則，更多地投向先進制造業(yè)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、勞動密集型產(chǎn)業(yè)、小微企業(yè)、三農(nóng)產(chǎn)業(yè)、保障性安居工程等領(lǐng)域；二是應(yīng)加大對產(chǎn)能過剩行業(yè)企業(yè)兼并重組與并購貸款等方面的支持，扶植新的龍頭企業(yè)，提高行業(yè)運行效率和集中度，有力地促進經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整；三是在減退部分行業(yè)貸款的同時，要適度支持受政策扶持力度大、發(fā)展前景好的細分行業(yè)和企業(yè)（如：對光伏行業(yè)中的分布式光伏發(fā)電項目等），避免造成行業(yè)性信用風險。

　　二、加大小微企業(yè)和個人金融投入，支持經(jīng)濟轉(zhuǎn)型

　　提升小微企業(yè)經(jīng)營能力和刺激個人消費支出，是激發(fā)實體經(jīng)濟活力的重要途徑，而銀行對這兩個領(lǐng)域的支持應(yīng)主要體現(xiàn)在增量上。

　　一是積極推進小微企業(yè)金融服務(wù)。相對于壟斷企業(yè)、大型企業(yè)，民營小微企業(yè)由于自身經(jīng)營管理能力不足，普遍缺乏合格的抵押物，導致企業(yè)信用低、風險大、回報低，融資能力不足。然而，小微企業(yè)在促進經(jīng)濟增長、科技創(chuàng)新、增加就業(yè)與社會和諧穩(wěn)定等方面有積極作用。銀行要針對小微企業(yè)的需求和特點，提供差異化、綜合性的金融服務(wù)，適當提高對小微企業(yè)信貸不良貸款率的容忍度等，提高小微企業(yè)貸款可獲得性。

　　二是調(diào)整按揭業(yè)務(wù)策略，大力發(fā)展消費信貸業(yè)務(wù)。一方面，按政策導向重點支持保障性住房和中等收入家庭的自住需求，做大按揭業(yè)務(wù)；另一方面，應(yīng)進一步創(chuàng)新消費金融產(chǎn)品，增加消費信貸投入，助推消費升級。重點關(guān)注城鎮(zhèn)化進程中新增城市人口和進城務(wù)工人員等群體的金融服務(wù)需求，加大對大宗耐用消費品、教育、旅游等消費類需求的信貸投放等。

　　三、降低中長期貸款占比，大力盤活信貸存量

　　大量長期貸款的存在限制了商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)的流動性，導致資源配置效率相對偏低。目前，我國商業(yè)銀行中長期貸款占比長期超過50%，處于相對高位�？傮w來看，通過貸款期限管理盤活信貸存量的余地較大，適度控制長期貸款增量規(guī)模，提高中短期貸款占比，可以作為盤活信貸存量的重要手段之一。

　　一是短期貸款對搞活實體經(jīng)濟的作用更加明顯。中長期貸款一般投入固定資產(chǎn)項目，這些項目投入大、周期長、見效慢，而短期貸款一般用于企業(yè)的日常經(jīng)營，投入產(chǎn)出的流程相對較短，因此相對而言短期貸款對提高實體經(jīng)濟活力的作用較為明顯一些。二是短期貸款有利于商業(yè)銀行進行風險管理，在經(jīng)濟下行期風險點的暴露往往更為頻繁，增加短期貸款的投入有利于商業(yè)銀行在發(fā)現(xiàn)風險和問題的情況下，及時進行相應(yīng)的調(diào)整。

　　四、規(guī)范票據(jù)業(yè)務(wù)，增加實質(zhì)性貸款投入

　　票據(jù)融資具有期限短、靈活度高等特點，商業(yè)銀行在考核期內(nèi)傾向于通過票據(jù)業(yè)務(wù)加強資產(chǎn)管理。然而票據(jù)業(yè)務(wù)的快速擴張有較大風險：首先，過度追求票據(jù)業(yè)務(wù)量增長，會導致對商品交易的真實性把關(guān)不嚴，導致票據(jù)業(yè)務(wù)本身風險度提高；其次，票據(jù)過度擴張造成資金空轉(zhuǎn)，這種票據(jù)業(yè)務(wù)擴展帶來的存貸款額增加，游離于實體經(jīng)濟之外，一旦企業(yè)信用破裂，對銀行和整個金融系統(tǒng)都會造成嚴重后果。

　　根據(jù)相關(guān)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，6月份前十天，全國銀行信貸增加很快，但有些銀行70%以上是票據(jù)融資，一般性貸款增加不多。這種狀況如果持續(xù)發(fā)展，信貸資源對實體經(jīng)濟的支持作用會進一步減弱。未來，商業(yè)銀行應(yīng)增加一般性貸款投放，嚴格執(zhí)行票據(jù)業(yè)務(wù)各項規(guī)章制度，減少票據(jù)擴張，防止信貸資金“空轉(zhuǎn)”。

　　五、積極推進信貸資產(chǎn)證券化

　　銀行信貸資產(chǎn)證券化是盤活貨幣信貸存量，提高銀行服務(wù)實體經(jīng)濟能力的有效手段。首先，信貸資產(chǎn)證券化為銀行提供了股權(quán)融資之外的另一種資本補充方案，有助于緩解銀行中長期融資壓力，在保持銀行一定資產(chǎn)擴張能力的同時，降低銀行對資本市場的資金需求。其次，通過資產(chǎn)證券化的形式，商業(yè)銀行可將流動性相對較弱的信貸類資產(chǎn)在資本市場上進行流通，并獲取資金，這既有利于優(yōu)化銀行資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)，改善銀行體系流動性狀況，也有助于拓寬社會資金的投資渠道。再次，資產(chǎn)證券化增加了銀行風險管理工具，有利于降低實體經(jīng)濟風險在銀行體系積累的水平，提升銀行抗風險能力。

　　2012年5月資產(chǎn)證券化重啟后，相關(guān)項目推進整體較慢。其中既有試點額度相對偏�。�500億元），也有金融機構(gòu)標的資產(chǎn)儲備和相關(guān)準備工作不充分的原因。未來為了更好地發(fā)揮資產(chǎn)證券化在盤活存量方面的作用，建議從以下三個方面入手，加大資產(chǎn)證券化的推進力度：

　　一是在資本市場接受的范圍內(nèi)，較大幅度地增加銀行資產(chǎn)證券化的規(guī)模；二是擴大參與機構(gòu)的范圍，鼓勵管理規(guī)范，風險管控能力較強的銀行和其他類型的金融機構(gòu)積極參與；三是在現(xiàn)有重大基礎(chǔ)設(shè)施項目貸款、涉農(nóng)貸款、中小企業(yè)貸款的基礎(chǔ)上，增加可成為資產(chǎn)證券化的入池資產(chǎn)的種類，提高金融機構(gòu)參與的積極性和交易的選擇性。

　　六、正確認識金融創(chuàng)新，理性發(fā)展非信貸融資

　　2011年以來，信托、理財等非信貸類社會融資超常規(guī)增長，帶動社會融資總量的快速提升，然而在業(yè)務(wù)發(fā)展的過程中也積累了一定的風險，監(jiān)管部門從去年起就加大了對這些產(chǎn)品的監(jiān)管力度。隨著產(chǎn)品和市場的整頓和規(guī)范，創(chuàng)新型的非信貸產(chǎn)品在盤活存量貨幣、支持實體經(jīng)濟發(fā)展方面仍可繼續(xù)發(fā)揮作用。商業(yè)銀行應(yīng)正確認識金融創(chuàng)新，在提供傳統(tǒng)存貸款業(yè)務(wù)的同時，結(jié)合自身特點，依托綜合化經(jīng)營平臺，有效整合投資、保險（放心保）、信托等金融資源，理性發(fā)展非信貸業(yè)務(wù)，為支持新興產(chǎn)業(yè)、小微企業(yè)提供專業(yè)化、個性化的金融產(chǎn)品和服務(wù)。

　　七、積極引導民間資本，優(yōu)化金融資源配置

　　進一步調(diào)動民間投資積極性，讓更多民間資本進入到金融業(yè)，充分發(fā)揮民間資本在資源配置方面的積極作用。以國有資產(chǎn)為主導的銀行體系在短期內(nèi)很難改變抓大客戶、做大項目，做大資產(chǎn)規(guī)模的經(jīng)營模式。因此，在部分小微企業(yè)發(fā)展較快的區(qū)域，應(yīng)積極吸引民營資本投入地方性或中小型銀行類金融機構(gòu)，在引進資本的同時也要引進新的經(jīng)營和管理理念。尤其是應(yīng)引導民營資本創(chuàng)辦一批客戶定位為小微企業(yè)的小型商業(yè)銀行，以調(diào)整存款市場結(jié)構(gòu)，并優(yōu)化信貸市場的增量結(jié)構(gòu)。通過戰(zhàn)略決策層面的轉(zhuǎn)變，引導這些機構(gòu)加大對小微企業(yè)等急需資金的實體經(jīng)濟部門的資源投入。在優(yōu)化信貸資源配置的同時，引入一定的市場競爭，推動傳統(tǒng)銀行體系業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的步伐。