一邊是溫州銀行業(yè)不良率在3月末再度超過(guò)4%，一邊是民間借貸案件仍層出不窮。近日，溫州“史上最富科級(jí)干部”超億元借貸案件，再度將民間融資的新動(dòng)向拉入了公眾視野。

　　今年以來(lái)，隨著經(jīng)濟(jì)形勢(shì)變化以及部分企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難，曾經(jīng)火爆的溫州民間融資逐漸走入低谷。溫州民間借貸登記服務(wù)中心發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，進(jìn)入4月份以來(lái)，民間融資綜合利率指數(shù)就一直呈下降趨勢(shì)。“五一”假期，“中國(guó)大媽”們的“搶金大戰(zhàn)”顯示出居民理財(cái)投資的熱度不減，反映在民間借貸領(lǐng)域，資金的供給量仍然不少，因此融資利率的下滑意味著資金需求持續(xù)滑坡。

　　“今年民間借貸活躍度一般，跟經(jīng)濟(jì)不景氣有關(guān)，許多民間資金處于有錢借不出去的狀態(tài)。”溫州民間借貸登記服務(wù)中心工作人員郭海評(píng)告訴記者，經(jīng)濟(jì)下行以及企業(yè)投資意愿不高，造成了資金需求不足。翼龍貸網(wǎng)市場(chǎng)部經(jīng)理趙洋也認(rèn)為，今年溫州民間借貸總量不大，因?yàn)闇刂萁?jīng)濟(jì)仍處于一個(gè)下滑趨勢(shì)。

　　民間融資降溫不僅僅發(fā)生在溫州、神木等地，過(guò)去兩年出現(xiàn)的資金鏈斷裂以及“房姐”等事件，使得人們逐漸認(rèn)識(shí)了民間融資的風(fēng)險(xiǎn)，許多放貸人從民間借貸轉(zhuǎn)為購(gòu)買商業(yè)銀行的理財(cái)產(chǎn)品。

　　雖說(shuō)許多地區(qū)民間借貸活躍度下降，但是出現(xiàn)的一些新動(dòng)向，卻值得引起高度關(guān)注。記者在山東省濰坊市采訪時(shí)，一位金融界人士曾表示，一些地區(qū)存在著倒賣銀行承兌匯票的情況，部分人把銀行未貼現(xiàn)的承兌匯票帶到江浙一帶進(jìn)行出售，賺取其中的點(diǎn)差�！半m然這種行為可歸為民間融資，但是明顯地是在金融秩序上撕口子，破壞性很強(qiáng)�！�

　　去年10月份，江蘇省連云港農(nóng)村資金互助社存款挪用案曾轟動(dòng)一時(shí)。據(jù)記者了解，一些地區(qū)的農(nóng)村資金互助社同樣存在著資金外流、高息攬儲(chǔ)等問(wèn)題，盡管互助社不直接對(duì)外吸儲(chǔ)，但是吸收社員的入股利息非常高，月息有的甚至高達(dá)2分，然后再以更高的利息放出去，屬于典型的民間借貸行為，這類農(nóng)村資金互助社已經(jīng)脫離其本身意義，成為變相的民間借貸機(jī)構(gòu)。

　　近年來(lái)，各類新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)不斷涌現(xiàn)，同時(shí)小額貸款公司等具有融資功能的非金融機(jī)構(gòu)發(fā)展迅速，業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)上良莠不齊。同時(shí)這些機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)，金額較小但是業(yè)務(wù)量頻繁，與民間融資聯(lián)系緊密，在監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)防范上存在著較大難度。因此，民間融資陽(yáng)光化，對(duì)于防止這些機(jī)構(gòu)異化為民間借貸中介，具有特殊意義。

　　據(jù)悉，截至4月26日，溫州民間借貸登記服務(wù)中心累計(jì)成交借貸1499筆，成交總額5.13億元。“實(shí)際上的違約率只有幾筆，違約率控制在千分之五左右�！壁w洋告訴記者。由于引導(dǎo)民間借貸規(guī)范化成效初顯，溫州已在鹿城、蒼南等地設(shè)立了7家類似機(jī)構(gòu)。而鄂爾多斯、長(zhǎng)沙等地也紛紛效仿“溫州模式”，探索建立民間借貸的組織化管理體系。

　　隨著近兩年案件增多帶來(lái)警示，多地的民間融資行為趨于透明化和中介化，充裕的民間資金仿佛有一個(gè)“溢出效應(yīng)”，正在向網(wǎng)絡(luò)借貸等方面發(fā)展。而在各地設(shè)立的登記服務(wù)中心中，也多引入了網(wǎng)絡(luò)中介、律師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)。據(jù)報(bào)道，深圳市電子商務(wù)協(xié)會(huì)近日向社會(huì)發(fā)布了“深圳·中國(guó)P2P網(wǎng)貸指數(shù)”，包括利率、期限、人氣、發(fā)展等四個(gè)指標(biāo)，以期能夠測(cè)度民間資金的供需狀況以及價(jià)格走向，成為當(dāng)?shù)孛耖g借貸的“晴雨表”。

　　“宜疏不宜堵”，在引導(dǎo)民間融資行為上業(yè)界已達(dá)成共識(shí)。民間資本是推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展以及滿足小微企業(yè)融資需求的重要力量，民間融資已成為正規(guī)金融機(jī)構(gòu)的有效補(bǔ)充。但是也應(yīng)看到，目前進(jìn)入到規(guī)范化軌道的只是冰山的一角，仍有大量民間借貸游走在灰色地帶，處于監(jiān)管的視線之外。一方面，以設(shè)立小額貸款公司、登記服務(wù)中心為標(biāo)志，規(guī)范化的民間融資市場(chǎng)培育需要一個(gè)長(zhǎng)期的過(guò)程；另一方面，在溫州等地，由于民間借貸參與主體多元化、規(guī)模大，仍有大量的民間資金被拴在“以錢生錢”的借貸利益鏈條中，經(jīng)濟(jì)形勢(shì)不穩(wěn)定時(shí)，非法集資、金融詐騙等案件有可能會(huì)繼續(xù)顯現(xiàn)，對(duì)民間資金流動(dòng)的新動(dòng)向應(yīng)當(dāng)保持警惕。李文龍

(來(lái)源:金融時(shí)報(bào))