信用卡行業(yè)與P2P行業(yè)沒有直接聯(lián)系，但銀行信用卡授信與P2P個(gè)人貸款授信有頗多相似。

用戶量過于集中，風(fēng)險(xiǎn)被放大

目前中國(guó)信用卡發(fā)卡量已經(jīng)超過四億張，根據(jù)官方算法，中國(guó)人均持卡量為0.36張。從內(nèi)部調(diào)研數(shù)據(jù)看，真正的中國(guó)信用卡實(shí)際用戶人均持卡量約在2到2.7張之間，在今日銀行發(fā)卡普遍不遵守剛性減扣原則的情況下，目前中國(guó)信用卡實(shí)際授信總規(guī)模相當(dāng)于應(yīng)當(dāng)授信規(guī)模的至少兩倍。陽光寶利市場(chǎng)研究部認(rèn)為，這種情況從結(jié)構(gòu)層面就將信用風(fēng)險(xiǎn)放大了兩倍。P2P行業(yè)也存在平臺(tái)內(nèi)部過度授信問題，也有多平臺(tái)多頭授信問題。在公眾視野之外，還有大量風(fēng)險(xiǎn)存在，但并沒有引起足夠的重視。

信用審核指標(biāo)與現(xiàn)代社會(huì)不夠匹配

為何銀行會(huì)發(fā)生為無力還款的用戶授予大額信用額度？陽光寶利市場(chǎng)研究人員認(rèn)為，除多頭授信問題之外，還有一個(gè)因素就是銀行的信用卡信審指標(biāo)過于簡(jiǎn)單機(jī)械，只提供銀行流水、房產(chǎn)證明等資料就能獲得超過五萬的信用額度。目前中國(guó)個(gè)人資產(chǎn)流轉(zhuǎn)加速，增加了個(gè)人金融體系風(fēng)險(xiǎn)和不確定性，信用卡信審授信體系依然采取老方法是不安全、不科學(xué)的。陽光寶利市場(chǎng)研究部認(rèn)為，P2P行業(yè)的征信維度廣于銀行的信用卡中心，其信審制度必須不斷更新以適應(yīng)社會(huì)發(fā)展，才能最大程度上保證信審的質(zhì)量，否則若干年以后中國(guó)居民資產(chǎn)流轉(zhuǎn)狀況再發(fā)生變化時(shí)，P2P行業(yè)將面臨更大風(fēng)險(xiǎn)。

貸款流向不明風(fēng)險(xiǎn)太嚴(yán)重

有信用卡用戶從信用卡套現(xiàn)后，利用免息期投資于P2P市場(chǎng)，其風(fēng)險(xiǎn)性無須贅述。假如銀行監(jiān)控到其資金流向，發(fā)現(xiàn)沒有用于個(gè)人消費(fèi)而是進(jìn)行高風(fēng)險(xiǎn)投資的話，是否可以臨時(shí)凍結(jié)或者降低其信用額度？監(jiān)控所有信用卡資金流向是一個(gè)不可能完成的工作，但是P2P平臺(tái)監(jiān)控借款人的借款用途相對(duì)來說就簡(jiǎn)單很多。同時(shí)要加強(qiáng)事后監(jiān)控，監(jiān)控借款人借款的使用情況，如果是抵押貸款，則監(jiān)控其抵押物是否發(fā)生變化，如損壞、折舊、被出售等等。

目前，絕大部分P2P平臺(tái)個(gè)人信用審核的一個(gè)重要指標(biāo)就是其信用卡的信用額度，陽光寶利市場(chǎng)研究部認(rèn)為，目前信用卡行業(yè)暴露出來的問題給目前的P2P行業(yè)提了個(gè)醒。不忘信用卡的前事，可以做P2P個(gè)貸業(yè)務(wù)的后事之師。

（陽光寶利市場(chǎng)研究部）