肖鋼

證監(jiān)會嚴查IPO違規(guī) 一周5券商被點名

對民生證券和南京證券近期有關(guān)保薦項目進行立案稽查，光大證券和國信證券被“點名”

繼上周五對平安證券開出“歷史最重罰單”之后，昨日，證監(jiān)會宣布正對民生證券和南京證券近期有關(guān)保薦項目進行立案稽查，并表示正在了解光大證券和國信證券是否有未盡責(zé)的情況。一周之內(nèi)，5家券商被證監(jiān)會“點名”。

證監(jiān)會正“揪住”IPO中的問題不放。繼上周五平安證券被罰之后，又有兩家券商被證監(jiān)會立案稽查。昨日證監(jiān)會稱正對民生證券和南京證券近期有關(guān)保薦項目進行立案稽查，暫不受理其推薦項目和材料。此外證監(jiān)會在了解光大證券和國信證券是否有未盡責(zé)的情況。

已撤回項目仍被追責(zé)

此前市場早已流傳這些機構(gòu)項目被暫緩受理。原因是天能科技、新大地、天豐節(jié)能等擬上市公司遭證監(jiān)會調(diào)查。

其中，民生證券保薦的項目是山西天能科技，目前該公司正處于立案調(diào)查階段。此前媒體報道，天能科技在地方政府還沒有進行光伏系統(tǒng)招標(biāo)，就提前確認收入超過四千萬元，此外還存在銷售價格明顯差異。

這一問題在2012年即被媒體報道。天能科技目前已經(jīng)撤回上市申請材料，但證監(jiān)會對于已撤回申請中的問題仍將追責(zé)。

南京證券保薦的項目新大地，則在2012年6月被舉報虛增利潤、隱瞞關(guān)聯(lián)交易、毛利率反常等。這家廣東的茶油企業(yè)的調(diào)查結(jié)果雖未公布，但其造假在市場中已無異議。

光大證券保薦的天豐節(jié)能是這些被調(diào)查公司中最為“離奇”的一家。在今年4月份的證監(jiān)會IPO財務(wù)專項檢查中，天豐節(jié)能事發(fā)。當(dāng)時天豐節(jié)能被抽中成為第二階段抽查的IPO項目，但在抽查階段，抽查人員發(fā)現(xiàn)銀行對賬單有異常情況，但上市公司隱匿了相關(guān)會計憑證。

這一事件一度發(fā)酵為“天豐節(jié)能對抗抽查組”的傳聞，市場人士認為這家公司被調(diào)查與此有關(guān)。

業(yè)績變臉亦被追責(zé)

光大證券和國信證券被證監(jiān)會“點名”，還有IPO項目業(yè)績“變臉”的原因。其中國信證券是因已經(jīng)上市的隆基股份，而光大證券則受康達新材拖累。

證監(jiān)會稱，隆基股份在通過發(fā)審會后至獲得發(fā)行核準(zhǔn)前以及在發(fā)行過程中，未報告、未披露業(yè)績發(fā)生重大變化的情況，涉嫌違法違規(guī)，已被立案調(diào)查。

證監(jiān)會年初披露，隆基股份于2012年4月11日上市，上市后的一季報顯示，隆基股份2012年一季度凈利潤同比下降90.59%。發(fā)行人和保薦機構(gòu)國信證券均未在報送的會后重大事項文件中如實說明相關(guān)情況，發(fā)行人也未在招股過程中作相應(yīng)的補充公告。

除此之外，隆基股份在近期還被證監(jiān)會武漢稽查局立案調(diào)查，原因可能同樣涉及業(yè)績“變臉”。

多名保薦人已遭罰

此前證監(jiān)會已經(jīng)對國信證券、光大證券也采取了出具警示函的監(jiān)管措施；對隆基股份的保薦代表人王延翔、曲文波采取了12個月不受理與行政許可有關(guān)文件的監(jiān)管措施，對康達新材的保薦代表人張曙華、王蘇華采取了3個月不受理與行政許可有關(guān)文件的監(jiān)管措施。

此外，國信證券還是另一被調(diào)查公司勤上光電的保薦機構(gòu)。

證監(jiān)會近期密集“出拳”

3月17日，肖鋼就任中國證監(jiān)會黨委書記、主席。

4月19日，證監(jiān)會通報勤上光電涉嫌信披違規(guī)，稱對其保薦機構(gòu)國信證券未勤勉盡責(zé)的問題將進一步處理。

5月6日，隆基股份因涉嫌違反證券法而被證監(jiān)會立案調(diào)查。其保薦機構(gòu)為“變臉王”國信證券。

5月10日，證監(jiān)會通報了萬福生科涉嫌欺詐發(fā)行案進展，并向萬福生科的保薦機構(gòu)平安證券開出了嚴厲的處罰措施——暫停平安證券保薦資格3個月、沒收的收入加上罰款總計達7665萬元，兩名保薦代表人被終身禁入。

5月17日，證監(jiān)會表示，民生證券、南京證券因保薦業(yè)務(wù)被立案調(diào)查。而國信證券和光大證券則暫時因未在保薦業(yè)務(wù)中被發(fā)現(xiàn)有未勤勉盡責(zé)行為的證據(jù)，兩者均未被立案。證監(jiān)會稱，正在抓緊調(diào)查，一旦發(fā)現(xiàn)證據(jù)會盡快立案。

■ 相關(guān)

八上市公司遭立案調(diào)查

證監(jiān)會昨日還通報了八家已上市公司被立案調(diào)查的情況，這些公司此前部分已經(jīng)公告過，但證監(jiān)會此次披露了立案調(diào)查的具體原因。

這些公司中，不少是此前市場熱議的焦點，如隆基股份、勤上光電、海聯(lián)訊等。其中海聯(lián)訊被稱為萬福生科第二。

海聯(lián)訊此前修改財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，2012年，海聯(lián)訊營業(yè)總收入修正前后的增減變動幅度為-14.99%；營業(yè)利潤修正前后的增減變動幅度為-25.25%；利潤總額修正前后的增減變動幅度為-23.49%。

海聯(lián)訊被稱為萬福生科第二，還因為這家公司的保薦機構(gòu)是平安證券。

■ 延展

肖鋼第一把火燒向欺詐發(fā)行

據(jù)媒體報道，對于像萬福生科這樣欺詐發(fā)行行為的打擊，新上任的證監(jiān)會主席肖鋼提出來要“從嚴從快”。

證監(jiān)會動作頻頻

自肖鋼3月就任證監(jiān)會主席，證監(jiān)會接連出手。

一周之前的5月10日，證監(jiān)會通報了萬福生科欺詐發(fā)行的行政處罰情況。

當(dāng)時平安證券被暫停保薦資格三個月，簽字保薦代表以及平安證券時任投行負責(zé)人被取消從業(yè)資格，會計師事務(wù)所被取消資格，處罰之嚴厲，證監(jiān)會稱為“自有保薦制度以來最嚴厲的罰單”。

另一方面，平安證券亦設(shè)立補償基金挽回形象。

時隔一周之后，證監(jiān)會再次通報南京證券、民生證券保薦項目被調(diào)查，業(yè)內(nèi)預(yù)計最終調(diào)查結(jié)果也不樂觀。

有利重塑市場誠信

一名券商保薦代表認為，證監(jiān)會新主席肖鋼上任第一把火燒到了欺詐發(fā)行上，萬福生科已經(jīng)成為一個尺標(biāo)，后續(xù)券商出現(xiàn)問題可能難以“大事化小”。

此次證監(jiān)會的立案調(diào)查也顯示，即使是推出了IPO審核的項目，其違法違規(guī)行為也將被追責(zé)。

證券欺詐發(fā)行是IPO鏈條中最惡性的毒瘤。證監(jiān)會此前表示，將繼續(xù)深化以信息披露為中心的新股發(fā)行體制改革，推動各方歸位盡責(zé)，加大對欺詐發(fā)行、財務(wù)造假、虛假披露等違規(guī)失職行為的懲處力度。

此前監(jiān)管層人士曾表示，在市場信用缺位的情況下，監(jiān)管會強制介入。業(yè)內(nèi)人士也認為，嚴懲造假也將有利于重塑中介機構(gòu)和發(fā)行人的誠信。

■ 回應(yīng)

萬福生科處罰將是標(biāo)桿

針對市場質(zhì)疑萬福生科案的行政處罰太輕，昨日證監(jiān)會新聞發(fā)言人回應(yīng)稱，對平安證券的實際執(zhí)法嚴厲程度已經(jīng)超過任何一起案件。對平安證券的處罰將成為一個標(biāo)桿。

“主動糾錯”可輕罰

這位發(fā)言人表示，此次暫停平安證券保薦業(yè)務(wù)資格是從行政處罰決定書生效開始，同時在其被立案后就做出了暫不受理其保薦業(yè)務(wù)推薦的監(jiān)管措施，也是2006年《證券法》確立保薦制度以來的首例。

按照《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》第67條的規(guī)定，保薦機構(gòu)在出現(xiàn)提交的保薦文件出現(xiàn)虛假記載、誤導(dǎo)性陳述和重大遺漏、內(nèi)控未能有效執(zhí)行等8種情況下，可以“暫停保薦機構(gòu)資格3個月，情節(jié)嚴重的暫停其保薦機構(gòu)資格6個月，并可以責(zé)令保薦機構(gòu)更換保薦業(yè)務(wù)負責(zé)人、內(nèi)核負責(zé)人；情節(jié)特別嚴重的，撤銷其保薦機構(gòu)資格”。

證監(jiān)會認為，對主動消除或減輕違法行為危害后果的，應(yīng)當(dāng)依法減輕行政處罰。證監(jiān)會將以平安證券的處理為標(biāo)桿，對當(dāng)事主體是否主動糾正違法違規(guī)行為，消除或減輕危害后果，作為給予行政處罰監(jiān)管措施的重要考量因素。

責(zé)任人被移送公安機關(guān)

對于萬福生科30萬元的罰款，證監(jiān)會表示，這是針對的該公司2012年上半年停產(chǎn)履行及時公告和報告義務(wù)的違法違規(guī)行為。

萬福生科相關(guān)違法違規(guī)行為已觸犯刑法，目前龔永福、秦學(xué)軍等責(zé)任人已被移送公安機關(guān)。（記者吳敏）