中國(guó)銀行日前宣稱旗下全資子公司中銀保險(xiǎn)通過增資方式收購(gòu)中航三星人壽51%的股權(quán)，成為其控股股東，公司名稱也變更為中銀三星人壽，這意味著自此五大行聚齊壽險(xiǎn)業(yè)。此外,《中國(guó)企業(yè)報(bào)》記者在調(diào)查中了解到，隨著資產(chǎn)規(guī)模的壯大，銀行系保險(xiǎn)公司亦開始紛紛進(jìn)軍資產(chǎn)管理領(lǐng)域，設(shè)立自有資產(chǎn)管理公司。專家表示，銀行在保險(xiǎn)業(yè)的戰(zhàn)略布局今后有望打開新局面。

銀行與保險(xiǎn)公司合作

屬雙贏

隨著中國(guó)銀行全資子公司中銀保險(xiǎn)成為中航三星人壽控股股東，至此工商銀行、建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)銀行、交通銀行五大行聚齊壽險(xiǎn)業(yè)�？梢灶A(yù)見，今后70多家壽險(xiǎn)企業(yè)圍繞銀行網(wǎng)點(diǎn)的爭(zhēng)奪戰(zhàn)將更加激烈。而隨著2015年上市公司中報(bào)的逐步披露，16家上市銀行絕大多數(shù)都披露了與保險(xiǎn)業(yè)務(wù)相關(guān)的信息。

一位業(yè)內(nèi)專家對(duì)《中國(guó)企業(yè)報(bào)》記者表示，銀行與保險(xiǎn)公司合作屬于雙贏，保險(xiǎn)公司看中銀行眾多的網(wǎng)點(diǎn)，銀行則看重保險(xiǎn)公司成熟的產(chǎn)品。由銀行代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，商業(yè)保險(xiǎn)通過銀行渠道銷售，是國(guó)內(nèi)金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營(yíng)的產(chǎn)物。近年來(lái)，隨著保險(xiǎn)業(yè)改革的不斷深化，我國(guó)銀行代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)快速發(fā)展，成為銀行業(yè)績(jī)的一個(gè)亮點(diǎn)，也成為保險(xiǎn)公司不可或缺的產(chǎn)品銷售模式之一。

“按照銀行和保險(xiǎn)業(yè)融合程度的不同，銀保合作主要有三種類型。”該專家指出，一種是簡(jiǎn)單代理銷售模式，即銀行代理保險(xiǎn)公司產(chǎn)品，這是目前國(guó)內(nèi)銀保合作的主要模式。另一種是銀行控股保險(xiǎn)公司，國(guó)內(nèi)銀行近年來(lái)收購(gòu)的保險(xiǎn)公司就是這種模式。還有一種是銀行持有保險(xiǎn)公司100%的股權(quán)，這在國(guó)內(nèi)目前還沒有。

據(jù)悉，目前被上市銀行控股的保險(xiǎn)公司包括：建信人壽、工銀安盛、農(nóng)銀人壽、中銀保險(xiǎn)、中銀三星人壽、交銀康聯(lián)人壽、招商信諾人壽和中荷人壽等。不過上市銀行半年報(bào)里面只有交通銀行和招商銀行提到了旗下保險(xiǎn)公司的盈利情況。

銀行系保險(xiǎn)公司

步入資管行列

據(jù)記者了解，隨著資產(chǎn)規(guī)模壯大，銀行系保險(xiǎn)公司已經(jīng)開始進(jìn)軍資產(chǎn)管理領(lǐng)域，設(shè)立自有資產(chǎn)管理公司。9月7日，銀行系險(xiǎn)企建信人壽旗下的資管公司正式拿到“準(zhǔn)生證”，這標(biāo)志著銀行系險(xiǎn)企正式步入資管行列。

保監(jiān)會(huì)批文顯示，批準(zhǔn)建信人壽和建銀國(guó)際（中國(guó)）共同發(fā)起設(shè)立建信保險(xiǎn)資產(chǎn)管理有限公司的申請(qǐng)，該公司注冊(cè)資本金為1億元，注冊(cè)地在深圳。

建設(shè)銀行內(nèi)部人士對(duì)《中國(guó)企業(yè)報(bào)》記者表示，獨(dú)立的資管公司在一定程度上會(huì)提高保險(xiǎn)公司在項(xiàng)目獲取過程中的優(yōu)先權(quán)和成功率，還可節(jié)省成本。而且獨(dú)立的資管公司可以聚集專業(yè)化投資人才，有利于控制風(fēng)險(xiǎn)，以達(dá)到保險(xiǎn)資金的保值增值。

建信人壽相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，籌建保險(xiǎn)資管公司，能有效實(shí)現(xiàn)從以保險(xiǎn)資金運(yùn)用受托管理為主向全面財(cái)富管理的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，進(jìn)一步改善保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)狀況，提高資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)收益和風(fēng)險(xiǎn)控制能力。

其他銀行系保險(xiǎn)公司亦不甘落后。據(jù)悉，目前，工商銀行和交通銀行也有意分別以工銀安盛人壽、交銀康聯(lián)人壽作為平臺(tái)，申請(qǐng)籌建各自的保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司。

銀保合作困局將被突破

對(duì)于銀行系保險(xiǎn)公司進(jìn)軍資管領(lǐng)域，前述業(yè)內(nèi)專家表示，相關(guān)創(chuàng)新將打破銀保合作困局。

該專家指出，在銀保相關(guān)業(yè)務(wù)高速增長(zhǎng)的同時(shí)，銀保合作的前景已經(jīng)陷入困局。此前銀行將保險(xiǎn)視作中間業(yè)務(wù)，而保險(xiǎn)公司往往卻視銀保合作為其最重要的銷售渠道。銀保合作的戰(zhàn)略定位不同，使得銀保合作面臨困局，難以拓展深層次合作。而銀行嘗試加快發(fā)展銀行系保險(xiǎn)公司，甚至進(jìn)軍資產(chǎn)管理領(lǐng)域，未來(lái)就可以探索銀保合作在資金結(jié)算、資產(chǎn)托管等多領(lǐng)域多層次的深層次合作，打破此前的合作困局。

事實(shí)上，相比單純代理銷售保險(xiǎn)，此前各家銀行在保險(xiǎn)業(yè)的戰(zhàn)略布局已經(jīng)取得一定成效，也頗受業(yè)內(nèi)關(guān)注。交通銀行半年報(bào)稱，今年上半年交銀康聯(lián)人壽實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)8709.53萬(wàn)元，而其2014年全年凈利潤(rùn)只有2060萬(wàn)元，增勢(shì)強(qiáng)勁。招商銀行則表示，2015年上半年，招商信諾實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入36.10億元，同比增長(zhǎng)65.67%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)1.91億元，同比增長(zhǎng)34.51%。

另?yè)?jù)記者了解，在國(guó)內(nèi)上市銀行中，工商銀行、建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、交通銀行的銀保業(yè)務(wù)發(fā)展較為成熟，規(guī)模也較大，近日披露的上市銀行半年報(bào)顯示，這四大行在銀保業(yè)務(wù)方面都取得了較好的成績(jī)。

其中農(nóng)行在保費(fèi)代理、保險(xiǎn)資產(chǎn)托管方面雙雙排名第一。2015年上半年實(shí)現(xiàn)代理保險(xiǎn)新單保費(fèi)1166.24億元，同比增長(zhǎng)35%；實(shí)現(xiàn)代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入36.75億元，同比增長(zhǎng)28.6%。與此同時(shí)，農(nóng)業(yè)銀行的保險(xiǎn)資產(chǎn)托管規(guī)模達(dá)到21551.62億元。工商銀行代理保險(xiǎn)銷售1024億元，同比增長(zhǎng)74.7%。建設(shè)銀行保險(xiǎn)資產(chǎn)托管規(guī)模為1.1萬(wàn)億元，較上年末增長(zhǎng)15.92%。交通銀行在半年報(bào)中稱，今年上半年境內(nèi)保險(xiǎn)中間業(yè)務(wù)凈收入同比增長(zhǎng)51.2%。