兩會期間，互聯(lián)網(wǎng)金融話題繼續(xù)大熱，從屌絲到評論員到金融監(jiān)管，每個褒貶都能激起論戰(zhàn)。互聯(lián)網(wǎng)金融家的“老大”余額寶，如今已超4000億體量且正疾速增長，其規(guī)模效應(yīng)正超越創(chuàng)新光環(huán)，然而，還不到一歲的“余額寶”們還只是初生“寶寶”，要登堂入室、健康成長，還有很多挑戰(zhàn)。

首先，“寶寶”要安身立命，贏利是根本。“寶寶”們要盡快實(shí)現(xiàn)自身盈利，克服互聯(lián)網(wǎng)金融靠“燒錢”和制造媒體事件吸引用戶的短期效應(yīng)�！坝囝~寶”的大名叫“天弘增利”，是天弘基金旗下的一支貨幣基金。公開數(shù)據(jù)顯示，去年上半年仍在贏利的天弘基金，到年末卻出現(xiàn)了虧損，6月份推出的余額寶自然難逃盈轉(zhuǎn)虧“禍?zhǔn)住弊锩�。也有互�?lián)網(wǎng)公司的“寶寶”因貼錢搏收益曾被證監(jiān)會約談。無論與傳統(tǒng)金融競爭，還是與其他“寶寶”血戰(zhàn)，產(chǎn)品自身的贏利模式是“寶寶”的立身之本。

其次，互聯(lián)網(wǎng)家的“寶寶”要貼上“金融”標(biāo)簽，亟待補(bǔ)上如何建立誠信和防范風(fēng)險這堂專業(yè)課。這是與正規(guī)軍作戰(zhàn)不可逾越的一環(huán)�！皩殞殹眰儽仨氁詡鹘y(tǒng)金融為師，將金融專業(yè)素養(yǎng)融入創(chuàng)新基因，做好內(nèi)控、守住“風(fēng)險底線”。盡管體量上已初具規(guī)模并且發(fā)展迅猛，但在銀行、證券和保險等傳統(tǒng)金融實(shí)體面前，互聯(lián)網(wǎng)金融真的還只是“寶寶”級，大批倒掉的P2P公司就是前車之鑒。

再次，“寶寶”欲成器，不能逃避監(jiān)管�！坝囝~寶”周歲將至，雖然名聲在外，但監(jiān)管真空中的嬰兒，無論具有多么“普惠”的屬性，也難逃“監(jiān)管套利”的短板。本次兩會，就有互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)代表主動“求監(jiān)管”，監(jiān)管高層也表明政策“要跟上時代與科技的腳步”�！皩殞殹比肓星�，應(yīng)合理預(yù)期合規(guī)成本并遵循監(jiān)管準(zhǔn)則，力爭減少野蠻生長到合規(guī)展業(yè)的蛻變之痛。

此外，如何保持創(chuàng)新，留住“寶粉”，將最終體現(xiàn)“寶寶”的競爭力。無論是基于渠道還是平臺，“寶寶”胖還是瘦、長得快還是慢、健康與否，抑或能否打過其他“寶”，都將取決于用戶，誰能在收益、便捷、兼容等細(xì)節(jié)上不斷推出更好創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)，誰就掌握了“寶粉”們的心。

“寶寶”們生逢其時，占盡金融創(chuàng)新、市場錢緊等天時地利，帶給“寶粉”高于活期存款的收益，每天進(jìn)帳分紅，為諸屌絲提供了暢想未來的起點(diǎn)，愿“寶寶”們迎接挑戰(zhàn)，與“寶粉”共同擁有美好的明天！

    《金臺觀察》專欄是由人民網(wǎng)財經(jīng)研究院的研究團(tuán)隊(duì)及外部專家聯(lián)合撰寫的短篇評論，提供具有洞察力的關(guān)于中國經(jīng)濟(jì)、商業(yè)趨勢的解析。投稿或有關(guān)于文章的任何意見請聯(lián)系cy#(換成@)people.cn。