長江商學(xué)院副院長陳龍接受人民網(wǎng)專訪（人民網(wǎng)記者 夏曉倫攝）

人民網(wǎng)海南博鰲4月9日電（周素雅）4月8日至11日，博鰲亞洲論壇2014年年會在海南召開。長江商學(xué)院副院長陳龍在接受人民網(wǎng)專訪時表示，無論是美國還是中國，P2P都不會對銀行業(yè)造成沖擊，它是對現(xiàn)有金融體系的補充。

陳龍說，P2P是通過網(wǎng)絡(luò)的平臺把借貸雙方搭起來的方式，它的創(chuàng)新之處在于，一是渠道的創(chuàng)新，通過網(wǎng)絡(luò)的平臺把成本降低；二是金融產(chǎn)品本身的創(chuàng)新，它是現(xiàn)有的金融體系沒有的產(chǎn)品；三是這個產(chǎn)品有不定性，相對而言P2P產(chǎn)品被視為“高風(fēng)險、高收益”的產(chǎn)品，所以它需要一定的風(fēng)控能力，要用這個平臺、金融機構(gòu)、大數(shù)據(jù)或者其他優(yōu)勢來做。

陳龍認為，這也就能理解為什么去年會有P2P的“跑路”和最近關(guān)于P2P平臺的負面消息。“但其實，無論是美國還是中國，P2P都非常小，而且銀行不反對，它不造成沖擊，它是對現(xiàn)有金融體系的補充�！标慅堈f。

再就是余額寶，余額寶是相對簡單的創(chuàng)新，但是它的沖擊是最大的，你如果看這個趨勢，去年年終以前，我們銀行討論互聯(lián)網(wǎng)的沖擊的時候，他還在討論互聯(lián)網(wǎng)金融這個詞語是否值得存在，再就是對它的監(jiān)管，余額寶改變了這個格局，余額寶是一個創(chuàng)新，就是渠道的創(chuàng)新，這個產(chǎn)品是貨幣基金加上支付寶的結(jié)合，貨幣基金這個產(chǎn)品從2004年就有了，一直受到監(jiān)管。它的贖回所有這些都是原來就有的東西，唯一嫁接的就是這個渠道，一下子就能夠賣的很快，而且成本非常低，這個結(jié)合對銀行傳統(tǒng)金融是非常直接的沖擊，為什么呢？因為具有兩個功能，一是支付功能，二是還能付利息。最早的金融產(chǎn)品是什么呢？是錢，最重要的金融是交易中介的職能，這個是銀行的命根子，當(dāng)支付的這塊讓別的機構(gòu)做，實際上把命根子讓出去了，做交易支付的服務(wù)有信貸功能，從存款人來說它覆蓋了大部分銀行想要的東西，這是余額寶做的比較遠的原因。還有余額寶產(chǎn)品其實是風(fēng)險很低的產(chǎn)品，因為貨幣基金只能投在最好的機構(gòu)，AAA機構(gòu)發(fā)的短期債，風(fēng)險很低，有的說銀行和余額寶競爭不公平，它不是互聯(lián)網(wǎng)，它其實是對貨幣基金、對銀行的對比，而他們兩個完全不一樣，對貨幣基金的監(jiān)管本來就是有的，它的監(jiān)管是它的投標(biāo)的的監(jiān)管，對銀行是貸款的監(jiān)管，它需要準備金和別的要求，他們是不一樣的�；ヂ�(lián)網(wǎng)金融是很寬的東西，要看它本質(zhì)的風(fēng)險有多大。風(fēng)險越大，金融脫媒越難，專業(yè)性越重要，風(fēng)險低會很快擴張，余額寶風(fēng)險很低，因為是最高的機構(gòu)發(fā)的短期債，就加互聯(lián)網(wǎng)平臺。從這個角度可以去理解一下不同的金融創(chuàng)新走的遠近也是不一樣的。

我們說P2P的東西，包括陸金所做的東西，它是通過網(wǎng)絡(luò)的平臺把借貸雙方搭起來的方式，它是什么創(chuàng)新？我們看它的本質(zhì)，一是渠道的創(chuàng)新，通過網(wǎng)絡(luò)的平臺、成本降低，剛才都已經(jīng)講了；二是金融產(chǎn)品本身的創(chuàng)新，因為它是現(xiàn)有的金融體系沒有的產(chǎn)品，所以它是兩方面都有創(chuàng)新；三是這個產(chǎn)品有不定性，P2P產(chǎn)品是相對所謂高風(fēng)險、高收益的產(chǎn)品，所以它這樣的你的風(fēng)控能力，就是你這個平臺、你的金融機構(gòu)、你用大數(shù)據(jù)或者其他優(yōu)勢來做，這個風(fēng)險能力是很重要的，從這里就可以理解為什么去年會有P2P的跑路，包括最近一些P2P平臺負面的消息，最后有兩種人勝出，一種是本來有大數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)，比如阿里小貸，他有大數(shù)據(jù)基礎(chǔ)可以做到；二是非常專業(yè)的陸金所這樣的，他能做到風(fēng)控定價，他走的不會太快。無論是美國還是中國，P2P都非常小，而且銀行不反對，因為不造成沖擊，它是對現(xiàn)有金融體系的補充。