量化投資經(jīng)過四十年的發(fā)展，已逐步成為全球金融機構(gòu)的主流投資方法。方正富邦基金投資經(jīng)理、中國量化投資學(xué)會理事長丁鵬在做客證券時報網(wǎng)財苑社區(qū)時指出，量化投資是以數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，以策略模型為核心，以程序化為手段，以追求絕對收益為目標(biāo)，相比傳統(tǒng)投資方法有著無可比擬的優(yōu)越性。隨著A股市場越來越成熟，量化投資將在A股投資中扮演越來越重要的角色，將得到更多的肯定和發(fā)展。

　　對于量化投資的概念，丁鵬的解釋是——量化投資就是以數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，以策略模型為核心，以程序化為手段，以追求絕對收益為目標(biāo)的投資方法。與傳統(tǒng)投資方法相比，量化投資的優(yōu)勢主要表現(xiàn)在：第一、紀(jì)律性，量化投資利用機器來克服人性的弱點；第二、規(guī)模大，一個策略可以快速復(fù)制到多個產(chǎn)品中，容易上規(guī)模；第三、客觀性，基于數(shù)據(jù)的分析，比基于消息的分析要客觀很多。其基本原則是控制風(fēng)險，只有控制了風(fēng)險，才能獲得穩(wěn)定的收益。量化投資從來不追求高收益，而是持續(xù)穩(wěn)定的合理收益。

　　丁鵬認(rèn)為，對比量化投資在國外投資市場成熟的發(fā)展，目前國內(nèi)不足主要在于做空工具短缺，再加上數(shù)據(jù)不全，所以很多策略在國內(nèi)沒有好的表現(xiàn)。當(dāng)前運用量化投資的機構(gòu)主要是私募和期貨公司，因為私募面臨著巨大的生存壓力，所以必須為客戶創(chuàng)造絕對收益，而不是相對收益。量化投資最適合用于大資金的管理，所以目前保險，銀行也開始關(guān)注這塊。隨著市場逐步成熟，未來的機會肯定越來越多。

　　對于量化投資策略應(yīng)用，丁鵬指出，散戶可以學(xué)習(xí)一些簡單的量化的方法，用于指導(dǎo)自己的日常交易，比如動量反轉(zhuǎn)，風(fēng)格輪動等。很多量化投資的模型，就是基于傳統(tǒng)的投資理論的。但是利用數(shù)據(jù)分析后，會更加客觀，更加準(zhǔn)確。

　　同時，丁鵬還提醒，量化投資的風(fēng)險在于策略模型風(fēng)險。就是你的模型測試期間很好，但是實際中由于各種市場的缺陷，造成了收益不理想。對于量化投資未來的發(fā)展，丁鵬表示樂觀，他認(rèn)為隨著中國市場的越來越成熟，量化投資肯定得到更多的肯定和發(fā)展。